Hft Trading-Strategie

Sean MacEntee (Flickr) Eine hochfrequente Handelsstrategie ist eine Strategie, die entwickelt wurde, um kurzfristige Marktschwankungen zu nutzen. Die Umsetzung dieser Strategien kann von einem Computer oder einem Menschen (ein Hochfrequenzhändler) durchgeführt werden, aber häufiger als nicht, werden Hochfrequenzhandelsstrategien durch eine Partnerschaft sowohl eines Händlers als auch eines Computers implementiert. Hochfrequenz-Handel kann sich auf alle Handelsstrategien, die versuchen, Geld aus der Wiederholung der Preisentwicklung auf dem Markt zu verweisen. Je höher die Rate der Wiederholung (oder Häufigkeit), desto höher die Rentabilität der Strategie. Hochfrequenz-Handelsstrategien bestehen aus drei grundlegenden Aspekten des Handels einschließlich: 1. Das Setup, das sich auf das Muster bezieht, das einen Händler zur Eingabe von 2 verleitet. Der Risk Reward, der den Eintrag gegen die wahrscheinlichen Exits wiegt. 3. Die Häufigkeit des Auftretens, die befasst sich mit, wie oft die Handelsgelegenheit entsteht. Wenn all diese Faktoren berücksichtigt werden, erhöhen Sie die Wahrscheinlichkeit, eine hoch rentable Handelsstrategie für einen schnellen Markt zu schaffen. Zunächst werden wir mit: High Frequency Trading Setups befassen. Eine Aufstellung ist der Beginn eines Musters, das Sie als Händler als rentabel erachtet haben und in der Regel ein Handelssignal wie ein technischer Indikator oder ein potentieller Katalysator (Market Mover) vorausgeht. Denken Sie daran, jeder gewinnbringende Handel hat mit ihm einen Eintrag, Ausgang und Katalysator (der Katalysator ist, was wird die Preis-Aktion zu schaffen, so ist der Grund für die Einnahme des Handels). Ohne diese 3 vorgegebenen Faktoren haben Sie keinen Handel. Zum Beispiel können Sie feststellen, dass nach dem 5 Minuten gleitenden Durchschnitt kreuzt die 60 Minuten gleitenden Durchschnitt, die Aktie oder Währung, die Sie handeln, geht ein bisschen laufen. In diesem Fall ist das Handelssignal Ihr Katalysator oder Grund für den Handel. Ein weiterer Katalysator könnte eine News-oder Ergebnis-Ankündigung sein. Sie können feststellen, dass, wenn die Zinsen sinken, Bank-Aktien steigen. Hier könnte Ihr Setup sein, um für einen Zinssatz fallen zu warten und dann kaufen Bankaktien. So ist die Einrichtung der Ankündigung, dass es eine Live-Zinsentscheidung oder FOMC-Treffen. Allerdings, auch mit diesem Wissen über die Chance, müssen Sie noch in der Risiko-Gewinn-Verhältnis Ihrer Hochfrequenz-Handelsstrategien wiegen. Was bringt uns zu: Einträge und Exits von High-Frequency-Trading-Strategien. Ihre Eingabe basiert auf Ihrer vorgegebenen Ausfahrt und Ihr Ausgang wird durch Ihre Ziel-Gewinn über 100 Handels-Setups bestimmt werden. Wenn die Einrichtung 50 der Zeit arbeitet, muss Ihr Gewinnausstieg ein größerer Betrag als Ihr Verlustausgang für das Set sein, um rentabel zu sein. Beispielsweise. Wenn Sie einen Einstiegspreis von 100 auf Lager oder Währung xyz und Sie sind mit einem Risiko-Belohnung Eintrag Ausstieg von 2-1, kann Ihr Gewinnausstieg 110 sein, während Ihr Verlustausgang kann 95,00 sein. Dies bedeutet, dass Sie 10 für alle 5 Sie verlieren, wenn der Handel eingerichtet funktioniert 50 Prozent der Zeit. Wenn das Setup nur 1/3 der Zeit, die Sie verlieren 5 zweimal für jedes Mal, wenn Sie 10 verlassen Sie Ihr Risiko Belohnung Eintrag Exit auf Pause sogar verlieren. Dies ist wichtig zu realisieren, da die meisten Amateur-Trader Punsch aus Trades vor ihrer Zeit aufgrund der Tatsache, dass Preis-Aktion nicht in eine Richtung zu bewegen. Da die Kursbewegung volatil ist, ist es sehr wahrscheinlich, dass ein Trade sich gegen Sie oder in eine Richtung zu Ihnen beendet. Dies gibt dem Trader den Instinkt, Verluste frühzeitig zu schneiden, die von ihrer Risikobelohnungsanalyse abweichen und zu unrentablen Hochfrequenzhandelsstrategien führen. A High Frequency of the Anzahl der Setups in der Handelsstrategie Wie bereits erwähnt, je höher die Häufigkeit von gewinnbringenden Geschäften, desto rentabler ist die Handelsstrategie. Aus diesem Grund müssen Sie erforschen, wie oft die Einrichtung auftritt. Wenn Sie ein Day Trader Trading Zinssatz Ankündigung können Sie nur 4 Tage pro Jahr arbeiten. Dies bedeutet, dass Sie brauchen, um andere Set-ups zu Ihrem gesamten Trading-Plan. Sobald Sie eine gewinnbringende Strategie haben, können Sie zu einem neuen gehen. Dies kann bedeuten, Sie handeln andere Setups im Zusammenhang mit Zinsänderungen oder andere Arten von Aktien oder Währungen. Es könnte auch bedeuten, dass Sie andere Arten von Nachrichten hinzufügen, wo Sie nach verschiedenen News-Ankündigungen, die unterschiedliche Wertpapiere in ähnlicher Weise zu suchen. Natürlich einmal können Sie mehrere Set-ups für Profit können Sie auch versuchen, andere unabhängige Strategien zu Ihrem Trading-Plan hinzufügen. Es ist jedoch wichtig, dass Sie wissen, welche Hochfrequenzstrategien hinter der Entwicklungsstufe stehen und dass Sie nicht versuchen, zu viele Handelsstrategien gleichzeitig zu entwickeln. Je besser Sie verstehen, jede Einrichtung, desto besser Ihre Fähigkeit, Gewinn zu machen. Ein weiterer Weg, um Frequenz zu messen sind Trades, die mehr als einmal in jedem Setup abgeschlossen werden können. Zum Beispiel können Sie in der Lage, den gleichen Support oder Widerstand Ebene mehrere Male abzuschließen. Wenn es eine starke Unterstützung für eine Aktie oder eine Währung bei 100 gibt, können Sie Aktien kaufen mit der Absicht des Verkaufs, wenn die Unterstützungsniveaus brechen (sagen 99). Dies bedeutet, Sie können kaufen und verkaufen, jedes Mal, wenn der Bestand prallt auf der 100-Ebene, bis es bricht. Diese Analyse ist ein bisschen weiter fortgeschritten, weil der Preis eine Tendenz zu Dreieck auf Unterstützung und Widerstand Ebenen hat, was bedeutet, dass die Risiko-Belohnung Ration wird kleiner und kleiner nach jedem Bounce. Allerdings kann diese Art von Hochfrequenz-Setup sehr spannend sein, wie die Gewinne aufbauen sehr schnell in einer kurzen Zeit. Wie Sie sehen können, gibt es zwei Arten von Häufigkeit, die Anzahl der Setups innerhalb der Handelsstrategie und die Anzahl der Trades innerhalb des Setups. Wenn Sie Setups wie diese finden, die in Ihre gesamte Risiko-Belohnung Analyse passen Sie stark erweitern die Rentabilität Ihrer Hochfrequenz-Trading-Strategien. Pages Pair Trading - Handel zwei Aktien, die natürlich verfolgen einander ein Beispiel könnte Coke und Pepsi, Geld verdienen, wenn sie fallen aus der Reihe auf die Idee, dass sie wieder zurück zu verfolgen einander. Dies ist eine gemeinsame Mittelwert Revision Strategie von Hedge-Fonds verwendet und möglicherweise nicht genau passt Hochfrequenz-Handel, aber es immer noch unter algorithmischen Handel fallen. Volumengewichteter Durchschnittspreis - VWAP wird verwendet, um große Aufträge zu einem besseren Durchschnittspreis auszuführen. Es ist das Verhältnis des gehandelten Wertes zum Gesamtvolumen, das über einen Zeitraum gehandelt wird. Zeitgewichteter Durchschnittspreis - TWAP wie VWAP ist eine weitere ausgeklügelte Strategie für den Kauf oder Verkauf von großen Aktienblöcken, ohne den Preis zu beeinflussen. Prozentsatz des Volumens - POV wird verwendet, wenn die Händler den Prozentsatz, die Handelsintervalle und den Preis definieren möchten, wenn es notwendig ist, in großen Blöcken zu handeln, ohne den Preis zu beeinflussen. Iceberg und Sniffer - Sind Algorithmen verwendet, um zu erkennen und reagieren auf andere Händler versuchen, große Block Trades mit den oben genannten Algorithmen zu verbergen. Flash Orders - Märkte stellen ihre Auftragsbücher im Voraus zu Algorithmen aus, die Flash-Bestellungen erhalten. Dies schafft eine zwei-müde Markt für die meisten passiven Investoren, wo Algorithmen können sie vorne führen. Eine Flash-Bestellung empfangen, um eine Aktie zu einem Preis zu verkaufen, erlaubt Algorithmen, ihre eigenen Deal-Bücher dieser Aktie zu einem höheren Preis zu löschen. Eine Menge von HF-Algorithmen und die minimale Latenz Netzwerk-Infrastruktur ist, um sicherzustellen, dass Sie die Liquidität-Rabatt, dass die Märkte zahlen, um eine sehr flüssige Umgebung zu gewährleisten. Wenn eine Menge von Schauspielern eilen, um diese Liquidität bieten, müssen Sie die schnellste und intelligenteste sein, um den Rabatt zu fangen. Während VWAP, TWAP, POV sind technische sind sie auch Benchmarks, die Algorithmen verwenden, während sie ihre Handelsentscheidungen. Zum Beispiel in der Theorie, wenn der Preis eines Kaufhandels niedriger als die VWAP ist, ist es ein guter Handel und seine nicht ein guter Handel, wenn der Preis höher als die VWAP ist. Es ist offensichtlich viel komplizierter als diese und heute algo. Handelsunternehmen wahrscheinlich weitaus komplexere Derivate dieser erwähnten Strategien verwenden. Cis. upenn. edu/ InfoReach HiFREQ Hochfrequenz-Handelssoftware (HFT) für den algorithmischen Handel Übersicht HiFREQ ist ein leistungsfähiges algorithmisches System, das Händlern die Möglichkeit gibt, HFT einzusetzen Strategien für Aktien, Futures, Optionen und Devisenhandel, ohne Zeit und Ressourcen in den Aufbau und die Instandhaltung ihrer eigenen Technologieinfrastruktur investieren zu müssen. Es bietet alle wesentlichen Komponenten, um den Durchsatz von Zehntausenden von Aufträgen pro Sekunde bei Sub-Millisekunden-Latenz zu erleichtern. HiFREQ kann unabhängig als eigenständige Black-Box-Trading-Lösung oder als Teil der InfoReach TMS-Handelsplattform für ein komplettes End-to-End-Handelssystem genutzt werden. Die offene, brokerneutrale Architektur ermöglicht es Benutzern, proprietäre, komplexe Handelsstrategien sowie Zugriffsalgorithmen von Brokern und anderen Drittanbietern zu erstellen und zu implementieren. Aufträge können zu jedem globalen Marktziel über InfoReach s interne FIX Engine mit niedriger Latenz geleitet werden. Merkmale Multi-Asset Globale Aktien, Futures, Optionen und FX Risikocontrol HiFREQ bietet eine Risikobewertung jeder Auftragsanforderung und stellt die Einhaltung vorkonfigurierter firmenspezifischer Handelsbedingungen sicher. Broker neutral HiFREQ verbindet Sie mit den mehreren Brokern, Börsen und ECNs. Zentrale Überwachung und Steuerung Während Komponenten von HiFREQ auf verschiedene geographische Standorte verteilt werden können, können alle Performance - und Kontrollfunktionen der Strategie von einem zentralen, entfernten Standort aus durchgeführt werden. Fast HiFREQ kann pro einzelne FIX-Verbindung 20.000 Aufträge pro Sekunde ausführen. Mit zwei oder mehr FIX-Verbindungen kann der Durchsatz erheblich gesteigert werden. Low Latency Die von dem Punkt HiFREQ gemessene Roundtrip-Latenz im Submillisekundenbereich erhält einen FIX-Ausführungsbericht an den Punkt, an dem HiFREQ das Senden einer FIX-Auftragsnachricht abschließt. Verteilt und skalierbar Um die Effizienz und Performance der Handelsstrategien zu erhöhen, können ihre Komponenten so konzipiert werden, dass sie gleichzeitig laufen. Strategiekomponenten können auch auf mehreren Servern bereitgestellt werden, die mit verschiedenen Ausführungsorten zusammengeführt werden können. API Java Programmierer s Guide